Управление денежным потоком предприятия - Главная страница

Управление денежным потоком предприятия

Для любого руководителя бессмысленно управлять тем, что случилось в прошлом (а бухгалтерский учет имеет дело со свершившимся фактом). Ему необходимо формировать стратегию на будущее, но самая лучшая стратегия не поможет, если у компании нет денег, когда они необходимы. Поэтому важно управлять денежными средствами предприятия.

Любая хозяйственная операция, проводимая в компании, связана с получением доходов и осуществлением расходов, поэтому порождает движение денежных средств, т.е. денежные потоки (потоки наличности).

Управление денежными средствами и их потоками должно обеспечивать в любой момент достаточное их количество для погашения прошлых денежных обязательств и поддержания платежеспособности. Денежные средства – это самая ликвидная часть активов любой организации, которая обеспечивает максимальную степень ликвидности, а, следовательно, и свободы выбора действий.

Управление денежными потоками предприятия необходимо рассматривать как составную часть общей системы управления, все элементы которой должны быть ориентированы на обеспечение главных целей и задач компании. Известно, что эффективное управление денежными средствами – наилучший способ получения капитала. Причем эффективное управление денежными средствами важнее для молодой (растущей) фирмы, чем для зрелой, так как внешние источники финансирования (заемные и привлеченные) для нее более ограничены и дорогостоящи.

Управление денежными потоками заключается в том, чтобы ускорить или отсрочить поступления и выплаты так, чтобы не нарушая взятых на себя обязательств излишки денежных средств приносили бы финансовые доходы, а дефицит был бы профинансирован с наименьшими затратами. Конечной же целью управления денежными средствами любого предприятия является поддержание баланса между платежеспособностью организации и обеспечением высокой прибыльности.

Управление денежными потоками предприятия включает в себя расчет времени обращения денежных средств, анализ денежных потоков, с использованием различных методов и способов, их прогнозирование, составление бюджетов движения денежных средств, определение оптимального остатка денежных средств.

Новые статьи
Управление денежными потоками организации оказывает непосредственное влияние на ее текущее финансовое состояние. В современных условиях применения разнообразных инструментов расчетов, усложнения процедуры формирования отчета о движении денежных потоков актуальной проблемой выступает использование в управленческом процессе косвенного метода отражения движения денежных потоков. В статье представлена классификация денежных потоков организации, значимость управления денежными средствами в хозяйственном процессе. На практическом примере показана методика формирования отчета о движении денежных потоков на основе применения косвенного метода, проанализирована методика коэффициентного метода оценки платежеспособности и возможности применения указанных коэффициентов.
В условиях перехода к рыночным отношениям контроль за движением денежных средств приобретает решающее значение, так как от этого зависит выживаемость предприятия, поэтому необходимо заниматься прогнозированием денежного потока, составлять и разрабатывать бюджеты денежных средств. Все это позволит пронаблюдать за величиной денежного потока, выявить нехватку или излишек средств еще до их возникновения и даст возможность скорректировать предпринимаемые действия.
Самым важным этапом анализа инвестиционного проекта является оценка прогнозируемого денежного потока, состоящего (в наиболее общем виде) из двух элементов: требуемых инвестиций (оттоков средств) и поступления денежных средств за вычетом текущих расходов (приток средств).
Статья посвящена двум взаимосвязанным тенденциям: глобализации проектного финансирования и учетных стандартов. Рассмотрены особенности прогнозирования денежных потоков, генерируемых проектом.

Поиск